The post O aktivistickém investování s hedge fond manažerem Paulem Singerem appeared first on Investice do akcií.

Články:

• S&P 500 zisková sezóna : update 29.7.2022
• Mapujeme toky peněz do ETF H1 2022

Názory:

• Výkonnost evropských bank v časech inflace (Deutsche Bank)
• Trhům hrozí další pokles, FED bude muset dále zvyšovat sazby, US ekonomika poklesne v následujících 6-9M o 2-3 % (Bridgewater Associates)
• Ray Dalio o boji s inflací a výhledu do budoucna

Podcasty:

• Medvěd dorazil (Jeremy Grantham)
• Jaké dopady bude mít rozpouštění rozvahy FEDu na trhy? (Odd Lots)
• Jsme v recesi? To je komplikované (Wall Street Joutnal)
• Jak zkrachovala kryptobanka (Wall Street Journal)

Videa:

• Vydělávejte více tím, že ztratíte méně – 50 let zkušeností small-cap value investora Charlese Dreifuse

• Buffett a konkurenční výhoda

• Rozhovor s matadorem aktivistického investování v USA – Nelzonem Peltzem

Grafy:

• Struktura inflace v USA

Infografika:

• 25 největších novin v USA
• Největší světové společnosti zabývající se přepravou kontejnerů

Dopisy akcionářům/čtvrtletní komentáře 2Q/2022:

• FPA Crescent
• Sound Shore Fund
• Miller Deep Value Strategy
• Weitz Value Fund
• Bronte Capital

Statistiky:

• S&P 500 – Tržní konsenzus analytiků – Tržby, zisky a ziskové marže
• S&P 500 sektory – Tržní konsenzus analytiků – Tržby a zisky
• S&P 500 Valuace

The post Přehled nejzajímavějších videí a článků týdne 30/2022 appeared first on Investice do akcií.

Hlavní témata:

• 2:23 Knihy, spisovatelé a myslitelé
• 5:20 Principy investování
• 11:49 Ukazatele solventnosti
• 17:15 Hedge fond Third Point
• 21:36 Venture capital a investování do firem v závislosti na jejich životním cyklu
• 32:49 Evoluce aktivismu
• 39:32 Příležitosti, Blockchain a Meme akcie
• 51:23 Loebova alokace aktiv
• 55:56 Filantropie a politika   

Tip:

• Dopis klientům hedge fondu Third Point za 3Q/2021 naleznete ZDE
• Knihy zmíněné v rozhovoru
  • Essentialism ZDE
  • Talent is Overrated ZDE
  • Mistakes Were Made (But Not by Me) ZDE

The post Cesta k hledání hodnoty s hedge fond manažerem Danielem Loebem appeared first on Investice do akcií.

Články:

• STOXX 600 – Evropské firmy sice překonaly očekávání, ale k růstu zisků se nevrátily
• FED zruší v případě bank v USA restrikce související s vyplácením dividend a zpětnými odkupy akcií
• Turecká lira prudce propadla, když Erdogan nečekaně odvolal guvernéra centrální banky
• Turecké akcie zažily největší dvoudenní pokles od finanční krize

Názory:

• Ohrozí budoucí restriktivnější politika FEDu rozvíjející se trhy? (JPMorgan)
• Dosáhly evropské banky konečně dna? (Deutsche Bank)

Statistiky:

• S&P 500 – Tržní konsenzus analytiků – Tržby, zisky a ziskové marže
• S&P 500 sektory – Tržní konsenzus analytiků – Tržby a zisky
• S&P 500 Valuace

Grafy:

• Nejznámější spekulativní bubliny – 1 rok před a po vrcholu
• Tržby firem (US/Non-US) v indexu S&P 500 dle jednotlivých sektorů
• Jaká byla výkonnost S&P 500 v obdobích růstu úrokových sazeb?
• Jaké je nejčastěji zmiňované riziko ze strany institucionálních investorů? Poprvé od roku 2011 je jím inflace.
• Výkonnost vybraných akciových trhů v roce 2021
• Čas vs. pravděpodobnost ztrát indexu S&P 500
• Výnosy S&P 500 v různých dekádách
• Výnosy S&P 500 a časování trhu
• Cena k normalizovaným ziskům vysvětluje 80-90 % tržní výkonnosti S&P 500 v 10letém období
• Jednotlivé valuační ukazatele a jejich schopnost predikovat 10leté budoucí výnosy S&P 500

Infografika:

• Nezaměstnanost generace Z vs. ostatních generací v různých zemích
• S kým tráví Američané nejvíce času (rozdělení dle věku)?

Podcasty:

• Aplikace aktivistického přístupu na evropských trzích (Value Investing with Legends)

Videa:

• Ray Dalio o akciových trzích, Číně, stimulačních opatřeních a možném zákazu bitcoinu

• Jak investuje nadace George Sorose?

• Hledání hodnoty v Africe – rozhovor s portfolio manažerem Cannon Asset Managers

• Úrokové sazby a akciové trhy (Aswath Damodaran)

• Proč překonává Čína v oblasti elektromobilů USA?

The post Přehled nejzajímavějších videí a článků týdne 12/2021 appeared first on Investice do akcií.

Články:

• Firmy v indexu S&P 500 očekávají lepší výsledky
• Nejbohatší muž Hongkongu přikupuje akcie vlastní firmy CK Hutchison Holdings
• US státní dluh se v roce 2050 vyšplhá ke 200 % HDP, vzkazuje CBO

Názory:

• Nassim Taleb o hedgování tail-risku
• Jak připravit portfolio na inflaci? (JPMorgan)

Research:

• Očekávání a role nehmotných investic (Michael J. Mauboussin)

Statistiky:

• S&P 500 – Tržní konsenzus analytiků – Tržby, zisky a ziskové marže
• S&P 500 sektory – Tržní konsenzus analytiků – Tržby a zisky
• S&P 500 Valuace

Grafy:

• Firmy v indexu S&P 500 hromadí hotovost
• Globální zadlužení je nejvyšší v historii
• Nejrychleji rostou státní dluhy
• Úrokové náklady/HDP v jednotlivých zemích
• Dluhy k HDP v jednotlivých zemích

Infografika:

• Země s největšími výdaji na obranu

Podcast:

• O investování do akcií s Paulem Marshallem, zakladatelem největšího evropského hedge fondu Marshall Wace Asst Management
• Short seller Fraser Perring o shortování akcií Grenke
• S vedoucím marketingu pivovarů AB Inbev o prodeji piva
• Lauren Taylor Wolfe o aktivistickém investování

Videa:

• Petr Lynch o investování do akcií

• Skeptický pohled na ESG investování – Aswath Damodaran

• Portfolio manažer value fondu Oakmark Select Fund o investiční příležitosti T-Mobile

• Nassim Taleb (autor knihy Černá labuť) o koronaviru, FEDu a inflaci

The post Přehled nejzajímavějších videí a článků týdne 39/2020 appeared first on Investice do akcií.

The post Jak praktikují aktivistické investování v hedge fondu ValueAct Capital appeared first on Investice do akcií.